Παράγωγα: Η αισιοδοξία δοκιμάζεται στο τέλος μιας ανοδικής βδομάδας

Στην προτελευταία συνεδρίαση της δεύτερης εβδομάδας του Μαΐου, οι επενδυτές κίνησαν τον υποκείμενο δείκτη σε θετικό πεδίο στα πρώτα λεπτά αλλά μετά από τις 11:00 τον πέρασαν σε αρνητικό χωρίς εναλλαγές πρόσημου με αναζήτηση πυθμένα ως τις 16:59. Τελικά στη διάρκεια των δημοπρασιών για τον ορισμό τιμών κλεισίματος υπήρξε μικρή αύξηση των αποτιμήσεων και πέρασμα του δείκτη ελαφρά κάτω των 2738 μονάδων.

Από την Leon Depolas Sec. τόνισαν : “Στις ΗΠΑ ο πληθωρισμός Απριλίου κινήθηκε οριακά χαμηλότερα των εκτιμήσεων σε ετήσια βάση (4,9% έναντι 5%) γεγονός που οδήγησε σε κέρδη κυρίως τις μετοχές Τεχνολογίας, οι οποίες είναι περισσότερο ‘ευαίσθητες’ στα επιτόκια. Επί της ουσίας, καμία ουσιαστική διαφοροποίηση δεν παρατηρείται στο διεθνές κλίμα, γεγονός που στηρίζει εν μέρει και την άνοδο στον ΓΔΧΑ. Θετικό ξεκίνημα για το έτος έχουμε και για την TITC, καθώς στο Α΄ τρίμηνο της Εισηγμένης καταγράφεται αύξηση εσόδων κατά 29%, στα 588 εκατ. ευρώ, ενώ τα λειτουργικά κέρδη EBITDA υπερδιπλασιάστηκαν έναντι του περσινού αντίστοιχου τριμήνου, στα 107 εκατ. ευρώ και μάλιστα με περιθώρια κοντά στα προ πανδημίας επίπεδα. Οι όγκοι των πωλήσεων αυξήθηκαν σε όλες τις κύριες κατηγορίες προϊόντων, αλλά η αύξηση οφείλεται κυρίως στην άνοδο των τιμών. Τέλος, τα καθαρά κέρδη διαμορφώθηκαν στα 44,3 εκατ. ευρώ, ενώ οι ελεύθερες ταμειακές ροές ήταν αρνητικές, λόγω αυξημένου κόστους κεφαλαίου κίνησης, αλλά και των σημαντικών επενδύσεων ύψους 49 εκατ. ευρώ. Σημειώνουμε ότι ο ΓΔΧΑ προσεγγίζει το άνω εύρος των εκτιμώμενων τιμών (1140 μονάδες) για την προεκλογική περίοδο και συνιστούμε προσοχή βραχυπρόθεσμα”.

Η άποψη της Κύκλος ΑΧΕΠΕΥ από χθες το πρωί ήταν: “Το βράδυ ανακοινώνονται οι εξαμηνιαίες αλλαγές των δεικτών MSCI, με την Ελληνική Αγορά να προσδοκά τη είσοδο της 11ης μετοχής, της Τράπεζας Πειραιώς, στο δείκτη MSCI Standard Greece. Επόμενος ‘άθλος’ η υπέρβαση της τοπικής κορυφής των 1133 – 1141 μονάδων”.

Το άνοιγμα στις 2767,98 μονάδες (+0,20%) αντιστοιχούσε σε ανοδικό χάσμα 5,63 μονάδων Το ανώτερο σημειώθηκε στις 10:53 και ήταν οι 2773,41 μονάδες (+0,40%). Η εγγραφή του χαμηλού ημέρας έγινε στις 16:59 και ήταν στις 2732,99 μονάδες (-1,06%). Τον έκλεισαν τελικά 24,66 μονάδες χαμηλότερα στις 2737,69 από 2762,35 μονάδες την προηγούμενη με μεταβολή -0,89%. Ο τζίρος στα παράγωγα διαμορφώθηκε στα 14,438 από 10,829 εκατ. ευρώ.

Στα ΣΜΕ του 25άρη της σειράς Μαΐου διακινήθηκαν 413 ΣΜΕ με ανώτερο στις 2778,00 μονάδες κατώτερο τις 2736,00 με τελευταίες πράξεις στις 2736,00 και τιμή κλεισίματος 2737,00 μονάδες και τα ανοικτά ΣΜΕ μετά το κλείσιμο ήταν 5501 από 5543. Επίσης άλλαξαν χέρια 155 ΣΜΕ λήξης Ιουνίου με ανώτερο στις 2769,25 μονάδες κατώτερο τις 2726,00 το αποτέλεσμα ήταν να ανέλθουν σε 312 από 335 τα ανοικτά ΣΜΕ με κλείσιμο της σειράς στις 2725,00 μονάδες.

Ο ΔΤΡ με κατώτερο τις 854,21 (-2,54%) και τιμή ανοίγματος  877,30 (+0,10%) σημείωσε ανώτερο μέρας στις 878,04 μονάδες (+0,18%) για να κλείσει στις 860,06 με μεταβολή -1,87%.  Ο συνολικός τζίρος των τραπεζών ήταν 28,214 εκατ. ευρώ και την ΑΛΦΑ -2,81% αφορούσαν 8,931 εκατ. ευρώ, για την ΕΤΕ 2,04% ήταν 4,925 εκατ. ευρώ, για την ΕΥΡΩΒ -2,15% ήταν 6,138 εκατ. ευρώ, και για την ΠΕΙΡ -0,43% ήταν 7,857 εκατ. ευρώ.

Στα ΣΜΕ του δείκτη των τραπεζών τρέχουσας σειράς, λήξης Ιουνίου άλλαξαν χέρια 144 συμβόλαια με ανώτερο μέρας τις 870,00 μονάδες κατώτερο τις 855,50 και ορίστηκε τιμή κλεισίματος στις 860,00 μονάδες και τα ανοικτά ΣΜΕ ήταν 963 από 1071. Δεν άλλαξαν χέρια ΣΜΕ λήξης Σεπτεμβρίου.

Στα ΣΜΕ του MSCI – μονάδα διαπραγμάτευσης: 1 μονάδα δείκτη Χ 2 ευρώ, χρηματικός διακανονισμός για τη σειρά Μαΐου δεν άλλαξαν χέρια  συμβόλαια ενώ για τον Ιούνιο διακινήθηκαν 70, με τιμή κλεισίματος με τιμή κλεισίματος 4228,25 και το αποτέλεσμα ήταν να γίνουν 66 τα ανοικτά ΣΜΕ.

Στα δικαιώματα προαίρεσης του δείκτη υψηλής κεφαλαιοποίησης η δραστηριότητα ήταν μέτρια στα calls λόγω ανόδου για έβδομη σύνοδο στη σειρά. Στα δικαιώματα αγοράς της σειράς Μαΐου το ενδιαφέρον έφερε 5 συμβόλαια για τιμή εξάσκησης τις 2800 μονάδες. Για την επόμενη σειρά το ενδιαφέρον προκάλεσε όγκο 40 συμβολαίων για τιμή εξάσκησης τις 2700 και 2800 μονάδες. Στα δικαιώματα πώλησης της σειράς Μαΐου ο όγκος έφερε 60 συμβόλαια για τιμή εξάσκησης τις 2750 μονάδες. Για την επόμενη σειρά του Ιουνίου  του 2023 δεν διακινήθηκαν συμβόλαια.

Την καθοδική πορεία με κλιμάκωση των πιέσεων διαμόρφωσαν ορισμένες ήπιες ρευστοποιήσεις σε ΜΟΗ -0,09% ΕΛΠΕ -0,14% ΜΠΕΛΑ ΠΕΙΡ ΜΥΤΙΛ ΟΤΟΕΛ και ΟΛΠ -0,72% αλλά και  σκληρές  πιέσεις σε ΚΟΥΕΣ -2,51%, ΑΡΑΙΓ -2,41% ΑΛΦΑ -2,18%, ΕΥΡΩΒ -2,15% και ΕΤΕ -2,04%. Μεταξύ -1% και -1,9% η πτώση των ΒΙΟ ΓΕΚΤΕΡΝΑ ΔΕΗ ΕΥΔΑΠ ΟΠΑΠ ΛΑΜΔΑ και ΕΛΧΑ. Στον αντίποδα με κέρδη  οι ΕΕΕ +1,11%, ΕΛΛΑΚΤΩΡ -0,99% ΟΤΕ +0,67% και ΤΙΤC +0.52%. Οι Τράπεζες του FTSE25 έχοντας υπολογίσιμη πτώση ήταν πρωταγωνίστριες της καθόδου . Λειτούργησαν σαν αφορμή για γενίκευση στις πιέσεις των περισσότερων δεικτοβαρών μετοχών της αγοράς.

Στα ΣΜΕ επί μετοχών οι όγκοι υποχώρησαν και αισθητά οι ανοικτές θέσεις για τις  σειρές Ιουνίου. Ξεχώρισαν τα ΣΜΕ:

Της ΑΛΦΑ με όγκο 17.553 ΣΜΕ της σειράς Ιουνίου με τιμή κλεισίματος στα 1,19 ευρώ και οι ανοικτές θέσεις έγιναν 167.383 ΣΜΕ.

Της ΕΤΕ που άλλαξαν χέρια 3409 συμβόλαια της σειράς Ιουνίου με τιμή κλεισίματος στα 5,15 και οι ανοικτές θέσεις έγιναν 18.022 ΣΜΕ.

Της ΕΥΡΩΒ με 4158 ΣΜΕ της σειράς Ιουνίου με τιμή κλεισίματος στα 1,40 και οι ανοικτές θέσεις έγιναν 29.034.

Της ΠΕΙΡ είχαν όγκο 4760 ΣΜΕ της σειράς Ιουνίου, με τιμή κλεισίματος στα 2,32 ευρώ και οι  ανοικτές θέσεις έγιναν 80.078 ΣΜΕ.

Τα καλύτερα σε όγκο εκτός των τραπεζικών blue chip ήταν τα 913 συμβόλαια της ΔΕΗ για την τρέχουσα σειρά και τα 334 ΣΜΕ της ΙΝΚΑΤ για τη σειρά Ιουνίου.

Στο stock repo το ενδιαφέρον για δανεισμό τίτλων αφορούσε τα 1500 συμβόλαια για ΜΠΕΛΑ